آیا سهام Berkshire Hathaway خریدی بهتر از صندوق S&P 500 Index است؟

سرمایه گذاران باتجربه از مزایای خرید و نگهداری صندوق های شاخص S&P 500 مانند Vanguard S&P 500 ETF (NYSEMKT: VOO) یا SPDR S&P 500 ETF Trust (NYSEMKT: SPY) آگاه هستند. نه تنها بسیار ساده هستند، بلکه از نظر آماری، احتمالا با انتخاب سهام فردی یا داشتن یک صندوق دارای مدیریت فعال، عملکرد بهتری نسبت به آنها خواهید داشت.

با این وجود، با توجه به سابقه بلندمدت (و اغلب موفق بازار) آن، حتی منظم‌ترین سرمایه‌گذاران ممکن است تمایل داشته باشند که وارد یک سهام در برکشایر هاتاوی (NYSE: BRKA) (NYSE: BRKB) شوند. اما آیا در واقع خرید بهتری است؟

از دست رفته انویدیا در سال 2009؟ این سیگنال نادر دوباره چشمک می زند. در سال 2009، یک سیگنال "Double Down" برای یک سازنده تراشه کمتر شناخته شده به نام Nvidia چشمک زد. برای اولین بار پس از سالها، همان سیگنال "مطمئنیت کامل" برای شرکتی به اندازه یک صدم Nvidia چشمک می زند. ادامه »

برکشایر هاتاوی یک مجموعه متشکل از ده ها تجارت قابل اعتماد تولید کننده پول نقد و همچنین مجموعه ای از سهام دستچین شده است. ساختار منعطف این شرکت که توسط وارن بافت به شهرت رسید، از زمانی که بافت برای اولین بار در سال 1965 سکان هدایت را به دست گرفت، سهام آن را قادر ساخت تا به طور مداوم از S&P 500 پیشی بگیرد.

واضح است که از آن زمان تاکنون هر سال بازار را شکست نداده است. چند سال این کار را کرد. سال های دیگر اینطور نبود. معمولا در بازه‌های زمانی پنج ساله به این موفقیت دست می‌یابد.

و این باید نگران سرمایه گذاران علاقمند باشد. سوال این است که آیا حقیقت دارد؟

ممکن است دلیل خوبی برای شما وجود داشته باشد که یکی، یا هیچکدام، یا هر دو را داشته باشید. با این حال، برای اکثر سرمایه گذارانی که در حال حاضر به دنبال رشد بلندمدت هستند، برکشایر به چند دلیل مسلما بهترین گزینه است.

یکی از این دلایل، ارزش گذاری کلی S&P 500 است. اگرچه این بیشتر به دلیل تعداد انگشت شماری از سهام فناوری بسیار بزرگ است، نسبت آینده‌نگر قیمت به سود شاخص بیش از 20 بسیار بالاتر از حد استاندارد است. رشد درآمد مورد انتظار اساسی تا حد زیادی به رشد مستمر صنعت هوش مصنوعی بستگی دارد که ممکن است زودتر از موعد با باد مخالف نیز مواجه شود.

در واقع، این ارزش گذاری و انتظارات سود بالا حداقل بخشی از دلیلی است که هر دو ونگارد و گلدمن ساکس انتظار دارند که S&P 500 بازدهی متوسط ​​سالانه بین 6 تا 7 درصد برای 10 سال آینده در مقابل میانگین بلندمدت سود سالانه 10 درصدی کسب کند. اگر این چشم انداز هدفمند باشد، سهام پاداش زیادی برای ریسک خود ارائه نمی دهد.

قبل از خرید سهام در برکشایر هاتاوی، این را در نظر بگیرید:

تیم تحلیلگر Motley Fool Stock Advisor به تازگی 10 سهمی را که به عقیده آنها بهترین سهام برای سرمایه گذاران برای خرید در حال حاضر است را شناسایی کرده اند... و برکشایر هاتاوی یکی از آنها نبود. 10 سهمی که این کاهش را ایجاد کردند می توانند بازدهی هیولایی در سال های آینده ایجاد کنند.

اکنون، شایان ذکر است که میانگین بازده کل Stock Advisor 932٪ است — عملکردی مافوق بازار در مقایسه با 211٪ برای S&P 500. آخرین لیست 10 برتر موجود در Stock Advisor را از دست ندهید و به جامعه سرمایه گذاری که توسط سرمایه گذاران فردی برای سرمایه گذاران فردی ساخته شده است بپیوندید.

* مشاور سهام از 19 سپتامبر 2026 باز می گردد.

جیمز براملی در هیچ یک از سهام ذکر شده هیچ موقعیتی ندارد. The Motley Fool دارای موقعیت هایی است و گروه Berkshire Hathaway و Goldman Sachs را توصیه می کند. Motley Fool یک خط مشی افشاگری دارد.

آیا سهام Berkshire Hathaway خریدی بهتر از صندوق S&P 500 Index است؟ در ابتدا توسط The Motley Fool منتشر شد