سرمایه گذاری آن چیزی نیست که قبلا بود، بنابراین در اینجا چیزی است که باید در نظر بگیرید

دانستن اینکه سرمایه خود را در کجا قرار دهید مشکل است، و نه فقط به این دلیل که عبارات آرامش‌بخش سابق مانند «ایمن به عنوان خانه» و «آب‌چیپ سهام» کاملا درخشش خود را حفظ نکرده‌اند. اما در محیط ناپایدار امروزی، مجموعه ای از عوامل جدید نیز وجود دارد که باید در نظر گرفت.

دیوید راسل، مدیر ارشد استراتژی GoldCore می‌گوید: «مطمئنا، ما از زمان بحران موشکی کوبا شاهد این سطح از عدم اطمینان ژئوپلیتیکی و مالی نبوده‌ایم. جنگ در اروپا و خاورمیانه، تشدید تنش‌های ژئوپلیتیکی، تورم مداوم و نگرانی‌های فزاینده در مورد بدهی‌های دولتی وجود دارد.

پرسش‌ها درباره استقلال فدرال رزرو آمریکا، تعرفه‌ها و اظهارات کاخ سفید نیز به نوسانات بازار کمک می‌کنند، در حالی که ارزش‌گذاری‌های طولانی بازار سهام و سطوح عظیم بدهی دولت، سیستم مالی را به طور فزاینده‌ای آسیب‌پذیر می‌کند.

طلا به طور سنتی پناهگاه امنی در زمان‌های سخت بوده است و تجارت دوبلین که به سرمایه‌گذاران در بیش از 130 کشور خدمات می‌دهد، دارایی‌های 500 میلیون دلاری (430 میلیون یورو) تحت مدیریت و ذخیره‌سازی است.

راسل می گوید: «کشورها با ارزیابی مجدد ذخایر خود واکنش نشان می دهند و سرمایه گذاران نیز همین کار را انجام می دهند.

بانک‌های مرکزی طلا را در سطوح بالای تاریخی خریداری کرده‌اند، در حالی که سرمایه‌گذاران به‌طور فزاینده‌ای به دنبال طلا به‌عنوان راهی برای نگهداری بخشی از ثروت خود در خارج از سیستم مالی و محافظت در برابر تورم و عدم اطمینان هستند.

او معتقد است سرمایه گذاران بلندمدت باید قبل از بازگشت به ریسک فکر کنند. او می‌گوید: «در زمان‌های نامشخص، وسوسه این است که پیش‌بینی کنیم چه اتفاقی می‌افتد، اما هیچ‌کس نمی‌تواند به طور مداوم این کار را انجام دهد. رویکرد بهتر این است که سبد سهامی بسازیم که در برابر نتایج مختلف مقاوم باشد. از خود بپرسید: «اگر تورم بالا بماند، بازارهای سهام سقوط کند، ارزها تضعیف شود یا بحران مالی دیگری را تجربه کنیم، برای ثروت من چه اتفاقی می‌افتد؟»

"تنوع به معنای اطمینان از این است که همه چیزهایی که دارید در معرض خطرات یکسانی قرار نگیرد. این به معنای نگهداری دارایی هایی است که در محیط های دشوار رفتار متفاوتی دارند، از جمله برخی ثروت های خارج از سیستم مالی. هدف صرفا به حداکثر رساندن بازده نیست، بلکه محافظت از چیزی است که یک عمر صرف انباشت آن کرده اید."

او خاطرنشان می کند که طلا هزاران سال است که یک پناهگاه امن بوده است، زیرا کمیاب است، بسیار نقد است، در سطح جهانی به رسمیت شناخته شده است و هیچ ریسک طرف مقابل ندارد. این به تعهد بانک، دولت یا شرکت بستگی ندارد.

این موضوع امروز بسیار مهم است. طلا در سال‌های اخیر عملکرد بسیار قوی‌ای داشته است که نشان دهنده افزایش عدم اطمینان ژئوپلیتیکی است، اما همچنین رشد عظیم بدهی‌های دولتی و خلق پول را نشان می‌دهد. ما می‌توانیم عواقب تورمی را در زندگی روزمره خود ببینیم؛ پول ما به‌اندازه قبل خرید نمی‌کند. با گذشت زمان، تورم قدرت خرید و کاهش درآمدهای ما را کاهش می‌دهد.

از سوی دیگر، طلا را نمی توان به سادگی چاپ کرد. کمیاب بودن آن یکی از دلایلی است که بانک های مرکزی آن را در سطوح بالای تاریخی خریداری کرده اند و چرا سرمایه گذاران همچنان آن را به عنوان راهی برای محافظت از قدرت خرید و ثروت در زمان های نامشخص نگه می دارند.

نقره نیز در حال افزایش است و به دلیل اینکه هم یک فلز گرانبها و هم یک فلز صنعتی حیاتی است، تبدیل به یک مورد سرمایه گذاری قانع کننده فزاینده می شود.

او می‌گوید: «بسیاری از فن‌آوری‌هایی که در حال ساختن آینده ما هستند، از جمله انرژی خورشیدی، برق‌رسانی، مراکز داده و فناوری‌های نوظهور باتری، به دلیل رسانایی استثنایی آن به نقره نیاز دارند.

در عین حال، بازار نقره با کسری عرضه ساختاری روبه‌رو بوده است. سال‌ها سرمایه‌گذاری کم در معدن به این معناست که عرضه نمی‌تواند به سرعت به تقاضای فزاینده پاسخ دهد، به ویژه به این دلیل که بیشتر نقره جهان به عنوان محصول جانبی استخراج فلزات دیگر تولید می‌شود.

کلیدی که سرمایه گذاران به طور کلی باید به خاطر بسپارند این است که عدم قطعیت، خواه مربوط به آب و هوا، ژئوپلیتیک یا نوسانات بازار باشد، در واقع یک امر ثابت است.

Eoghan O’Hara، رئیس کشور Raisin Ireland، پلتفرم پس‌انداز اروپایی، می‌گوید: «وقتی در حال تصمیم‌گیری مالی هستیم، باید قدردان باشیم که زمان مناسبی برای ورود یا خروج از سرمایه‌گذاری وجود ندارد.

"البته در حال حاضر ابهامات زیادی وجود دارد، با شایعاتی مبنی بر اعتماد بیش از حد به بازار و پتانسیل حباب هوش مصنوعی. اما چیزی که من به هر کسی می گویم این است که شوک ها ویژگی های جهان هستند، نه فقط بازارهای سهام، و نوسان قیمتی است که وقتی تصمیم می گیریم وارد چنین تصمیمات مالی شویم، می پردازیم. برنامه کاملی وجود ندارد. ما از سه شنبه آینده چیزهای خوبی نمی دانیم یا نمی دانیم شش ماه. هیچ کس یک توپ کریستالی ندارد."

آمارهای بانک مرکزی ایرلند نشان می‌دهد که سپرده‌های خانوارها در پایان جولای به 176.4 میلیارد یورو رسیده است که 9.3 میلیارد یورو یا 5.5 درصد در 12 ماه گذشته افزایش یافته است.

در حالی که نرخ های پس انداز بالا، در حدود 1 یورو پس انداز به ازای هر 8 یورو به دست آمده، مثبت است، او نگران است که پس انداز کنندگان سرمایه خود را بهینه نکنند، زیرا ممکن است بسیاری از آنها در حساب های با نرخ بهره پایین یا صفر باشند و بازدهی بهتر را از دست بدهند.

اوهارا می‌گوید: «خوب است که می‌بینیم مردم توانایی پس‌اندازی دارند، حتی با وجود تمام صحبت‌هایی که در مورد بحران‌های هزینه زندگی می‌کنند، اما آیا مردم پول خود را در جای درست قرار می‌دهند؟ این سؤال است.

"این نه تنها در رابطه با حساب‌های پس‌انداز است، بلکه آیا آنها AVC و حقوق بازنشستگی خود را به حداکثر می‌رسانند، آیا با یک مشاور مالی صحبت می‌کنند و به سرمایه‌گذاری طولانی‌مدت نگاه می‌کنند؟ آیا مطمئن می‌شوند که پس‌انداز نقدی‌شان در مکان مناسبی است تا حداقل بازدهی منصفانه کسب کنند، و اهداف پس‌انداز کوتاه‌مدت خود را برآورده کنند؟"

پس انداز کنندگان گستره وسیع تری از انتخاب در دسترس دارند، خواه از بانک های ستونی، نئوبانک ها یا پلتفرم های پس انداز مانند Raisin که دسترسی به 36 بانک در سراسر اروپا را از طریق یک حساب فراهم می کند.

او می‌گوید که صرفا پس‌اندازهای خود را از حسابی که هیچ درآمدی کسب نمی‌کنید به یک پیشنهاد چیزی تبدیل کنید «یکی از کارهایی است که می‌توانید برای بهبود وضعیت مالی خود انجام دهید.»