چگونه ETFهای اوراق قرضه با سررسید تعریف شده می توانند به شما در عملکرد بهتر از S&P 500 در 5-10 سال آینده کمک کنند

سرمایه‌گذاری اوراق قرضه چیزی نیست که نسل‌های جدید مجبور باشند زیاد با آن زحمت بکشند، و حتی نسل‌های قدیمی‌تر سرمایه‌گذاران ۱۵ تا ۲۰ سال فرصت داشته‌اند تا آن را فراموش کنند. با ایجاد یک فرصت جدید، این شانس عالی وجود دارد که سرمایه گذاران به دنبال ساده سازی آن باشند.

اخراج سهام ORCL: آنچه باید در مورد آخرین کاهش مشاغل Oracle بدانید

طرفداران عزیز سهام تسلا، تقویم های خود را برای 1 اکتبر علامت گذاری کنید

حرکت‌های گمشده بازار را متوقف کنید: خلاصه بارچارت رایگان را دریافت کنید - دوز نیمروزی شما از محرک‌های سهام، بخش‌های پرطرفدار و ایده‌های تجاری عملی، مستقیما به صندوق ورودی شما تحویل داده می‌شود. اکنون ثبت نام کنید!

اینها ETFهایی هستند که بسیار شبیه اوراق قرضه عمل می کنند. آنها وجود دارند تا زمانی که توسط ناشر بسته شوند، که در تاریخ آینده از پیش تعیین شده است. آنها صاحب اوراق قرضه هستند که در همان سال سررسید می شوند، به طوری که سرمایه گذاران می توانند "نردبان اوراق قرضه" خود را با آنها ایجاد کنند.

برای بسیاری از سرمایه گذاران اوراق قرضه، بزرگترین مانع، یافتن بازدهی جذاب نبوده است. مدیریت ریسک مدت زمان بدون بر عهده گرفتن بار خرید و ردیابی اوراق قرضه سررسید سالانه یا حتی فصلی بوده است.

باور نمی کنی؟ مورد ETF اوراق قرضه خزانه 20+ ساله iShares (TLT) را در نظر بگیرید، که در اوایل این دهه به ETF اوراق قرضه مورد علاقه تقریبا همه افراد تبدیل شد. قیمت اوراق قرضه 20 تا 30 ساله خزانه داری ایالات متحده را دنبال می کند.

نتیجه گیری من این است که افراد زیادی در اطراف فکر می کنند که افزایش نرخ ها باعث افزایش قیمت اوراق می شود. اما در واقع برعکس عمل می کند.

بنابراین با هجوم ناگهانی ETF هایی که تاریخ های سررسید را هدف قرار می دهند... واضح است که من کاملا آن را دوست دارم... نمی دانم که آیا داستان دقیق آنها گفته خواهد شد.

ما در اینجا تمام تلاش خود را می کنیم تا مستقیما در مورد آن با شما صحبت کنیم. منحنی های یادگیری پیوند نباید شیب دار باشند. در واقع، اگر یاد گرفتید که چگونه با سهام، گزینه‌ها و ارزهای دیجیتال معامله کنید، سرمایه‌گذاری اوراق قرضه و حتی معامله در حول محور تغییرات نرخ بهره یک مشکل نسبی است.

در حالی که ETFهای اوراق قرضه با سررسید معین، ساخت سبد را بسیار کارآمدتر می‌کنند، اما جایگزین‌های بدون ریسک برای سی‌دی‌های بانکی یا اوراق خزانه‌داری منفرد ایالات متحده نیستند.

صندوق‌های هدف سررسید شرکتی بدهی‌های شرکتی در حد سرمایه‌گذاری دارند. در حالی که نکول در میان ناشران درجه سرمایه گذاری از لحاظ تاریخی پایین است، ارزش انحلال نهایی صندوق به جای بازده اصلی تضمین شده به عملکرد خالص دارایی بستگی دارد. و اگر یک ETF با سررسید تعریف شده را قبل از تاریخ انحلال آن در طول افزایش نرخ بفروشید (مانندی که در حال حاضر داریم)، ​​همچنان می توانید متوجه ضرر سرمایه شوید. ساختار مزیت اصلی خود را زمانی به دست می آورد که به بلوغ برسد.

با این حال، تضمین بازدهی 5% به علاوه با افزایش سرمایه در دوران سخت‌تر برای سهام، مانند زمانی که ممکن است به سمت آن برویم، فرصتی نادر در کتاب من است. هنگامی که نمونه کارها مدل جدید Hedged Bond خود را تنها با استفاده از ETF ایجاد کردم، (با استفاده از محصول رقیب iShares به پیشنهادات جدید Vanguard)، آن را تنظیم نکردم و فراموشش کردم. من زرادخانه ای از ETFهای اوراق قرضه اضافی دارم که برای سود بردن از دوره های نزولی، افزایشی یا محدوده نرخ بهره ساخته شده اند. اما آن نقطه شروع بلوغ تعریف شده مانند بازیکن ستاره ای است که تیمی را پیرامون آن می سازید.

با این تفاوت که تیم در این مورد یک سبد اوراق قرضه است. یکی که اگر با دقت مدیریت شود، با یک استراتژی از پیش تعیین شده برای طیف وسیعی از شرایط بازار، ممکن است طی 5 تا 10 سال آینده عملکرد بهتری از S&P 500 داشته باشد.

راب ایسبیتز یک CIO نیمه بازنشسته، مشاور سرمایه گذاری امانی سابق و ستون نویس بارچارت است. کارهای دیگر او را در ETFYourself.com (شامل پست معاملاتی هفتگی Fresh Charts) و ROAR.PiTrade.com بررسی کنید، که به سرمایه گذاران کمک می کند تا سبدهای خود را بهتر مدیریت کنند.

در تاریخ انتشار، راب ایسبیتز (چه به طور مستقیم یا غیرمستقیم) در هیچ یک از اوراق بهادار ذکر شده در این مقاله موقعیت نداشته است. تمام اطلاعات و داده های این مقاله صرفا برای مقاصد اطلاعاتی است. این مقاله در ابتدا در Barchart.com منتشر شده است